公司为什么要做掉期外汇？

来源：百度知道 编辑：UC知道 时间：2024/06/19 22:26:11
老师给我们做了一道掉期外汇交易题目,请看题：某工厂出口价值100万USD的的货物，2个月后对方付款。然后进口价值100万的设备，4个月后付款。
USD/HKD 7.3030-7.3050 2个月远期汇水 20/10 4个月远期汇水30/40
算来算去，最后亏了8000美元。 我觉得很奇怪，知道要亏干嘛还要把美元换来换去的，赚了100W美元再用来买设备不就不亏也不赚吗？

不错，赚了100W美元再用来买设备。表面上是这样，但这里有个问题，就是一般国家在外汇管理中实行的是结汇售汇制，企业出口获得的外汇必须卖给外汇经营银行，需要进口用汇的时候再向外汇经营银行购买，企业不能直接持有外汇。因此在该题中该企业涉及到两次时间不一致的兑换，如果不采取一定的措施，会产生汇率变动的损失（也可能获利），需要通过市场操作来进行风险控制。

这是很符合实际商业操作的模式......