UC知道上市公司为何要发行可转债？它和股票融资有什么区别？
来源：百度知道 编辑：UC知道 时间：2024/05/13 00:54:41
看了大家的回答，我还是不理解，或许我的提问太抽象了。
下面这个实例，烦请大家帮忙分析一下，谢谢。
例：可转换公司债券发行额确定为18亿元，可转债每张面值为100元，可转债期限为5年，票面利率设定为第一年1.5％、第二年1.8％、第三年2.1％、第四年2.4％、第五年2.7％。
公司此次可转债将向公司原股东实行优先配售，优先配售比例为，向次可转债《募集说明书》规定的股权登记日登记在册的公司股东每股股票配售0.9元，并按每一手1000元转换成手数，不足一手的部分按照四舍五入原则取整。原股东优先认购后的余额向社会公众投资者发售，若有发售余额则由承销团包销。
补充问题：
1.这里可转债的利率是否比银行利率低？买债不如存银行？
2.股权登记日登记在册的公司股东每股股票配售0.9元，并按每一手1000元转换成手数，不足一手的部分按照四舍五入原则取整。这句怎么理解？比如我有该公司股票50手，当时买入价格为10元，现在为9元。按照《募集说明书》，我能够换多少债？
3.在5年期限内，我是否随时可将债转换为股票？还是5年之后才能可以？
4.如果我想买债，如何申请？
按照公布的配售代码操作，上市以后即可随行就市卖出，到时可以把债转为股票。
需要钱购买。
应该是持股，而不是市值转换。
可以参与买卖股票不会被冻结
债务市场应该是比证券市场大才对，中国只是不很正常，颠倒过来了，以后债券市场会有很大的发展。一般企业的债券是国资委管理的，证券是证监会管的。债券只适合投资，不适合抄作。
购买了该公司的可转债，购买资金会长时间冻结,中间不能参与该股票的波段操作.公司的原股东可购买也可不购买可转债.是需要另外加钱购买,如果公司未来业绩看好，持票在市场炒作中获益,持债则是固定收益,如能转股可能收益更好.
上市公司发行的可转债，购买资金不会长期冻结，认购完毕上市后，即可进行买卖交交易，和买卖股票没有区别，所以可以进行波段操作，赚取差价。
公司原有股东按比例配售该可转债，如认购不足余额由承销商认购。
可转债是上市公司筹集资金的一种方式，不能拿原股票抵换，需要拿钱购买，否则募集不到新资金。
可转债规定期限为5年，每年都有利息分红，是一个稀有很好的投资品种，它的特点是公司如5年发生亏损，可转债到期后按现交易收盘价兑返现金，这就需要你认真研究公司基本面了，发觉不对劲及早卖出。更好的是公司连年盈利，5年到期后直接转换变成股票，这就是可转债的含义，也是一个利好，可转债价格会暴涨。
举例：现深圳市场上000301丝绸股份就是原来的丝绸转债，请自行查阅资料。
购买了该公司的可转债，购买资金会长时间冻结,中间不能参与该股票的波段操作.公司的原股东可购买也可不购买可转债.是需要另外加钱购买,如果公司未来业绩看好，持票在市场炒作中获益,持债则是固定收益,如能转股可能收益更好.
债务市场应该是比证券市场大才对，中国只是不很正常，颠倒过来了，以后债券市场会有很大的发展。一般企业的债券是国资委管理的，证券是证监会管的。债券只适合投资，不适合抄作。
不会被冻结，上市以后即可随行就市卖出。
可以参与买卖股票。
按照公布的配售代码操作。
需要钱购买，而不是市值转换。
应该是持股，到时可以把债转为股票。